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Los créditos nuevos concedidos a familias y empresas sufrieron en enero fuertes retrocesos respecto al mes anterior y se desplomaron el 32% y el 38,5%, respectivamente, según los datos actualizados por el Banco de España. En tasa interanual, respecto a enero de 2009 la caída no es tan pronunciada, del 15,9% para los créditos a las familias y del 27,6% para las empresas.

De este modo, las entidades financieras que operan en España concedieron en enero 8.671 millones de euros en créditos nuevos a las familias españolas, de los cuales la mayor parte (4.373 millones de euros) correspondieron a préstamos para la adquisición de vivienda. Estos créditos se redujeron el 34% desde el mes anterior, pero en tasa interanual crecieron el 3,06% desde enero de 2009.

Como es habitual, son las cajas de ahorros las preferidas por las familias españolas para solicitar créditos para la adquisición de vivienda, con 2.295 millones de euros frente a los 1.677 de los bancos. Por el contrario, los particulares acuden en mayor medida a los bancos para acceder a créditos al consumo, ya que estas entidades concedieron 862 millones de euros frente a los 606 de las cajas.

En cuanto a la financiación a empresas, los créditos totales sumaban 51.808 millones de euros en enero, el 27,6% menos que en enero de 2009 y el 38,5% menos que en diciembre. Las entidades más activas fueron los bancos, que concedieron 9.335 millones de euros en créditos inferiores a un millón de euros y 22.746 por importes inferiores a esta cantidad. Las cajas, por su parte, otorgaron 4.384 millones de euros en créditos inferiores al millón de euros y 10.209 por cantidades superiores.

Las familias españolas que adquirieron una vivienda en 2009 destinaron el 29% de sus ingresos brutos anuales a esa compra (contadas las deducciones fiscales). Este dato supone casi 13 puntos menos que el año anterior (41,6%), según datos del Banco de España. Esta tasa de esfuerzo registrada en 2009 supone volver a niveles de 2005.

Sin contar la deducción fiscal actual (15% de las aportaciones hipotecarias anuales, con un máximo de 9.015 euros), el esfuerzo realizado por las familias para comprar su hogar sube al 35,9%. Este esfuerzo económico sin deducciones es casi 17 puntos más bajo que cuando se registró la tasa más alta en el tercer trimestre de 2008, momento en el que alcanzó el 52,6%.

Para muchas familias, este año será el último para poder aprovechar dicho beneficio fiscal, ya que a partir de 2011 esa deducción se limitará a las rentas inferiores a 24.107,20 euros. Una medida que no afectará a quienes hayan adquirido la vivienda antes de esa fecha.

De momento y contando las deducciones, las familias que compraron una vivienda en 2009 necesitarán los ingresos brutos de 6,9 años para pagar su piso o casa, frente a los 7,2 años que se necesitaban en 2008.

Para calcular el esfuerzo financiero necesario para comprar una vivienda, el Banco de España utiliza el importe de las cuotas que tiene que pagar el hogar mediano en el primer año tras la adquisición de una vivienda tipo financiada con un préstamo hipotecario estándar por el 80% del valor de la casa.

El actual escenario económico, con los tipos de interés en el 1% desde marzo, el euríbor en mínimos históricos, alrededor del 1,22%, y la caída de precios ante el pinchazo de la burbuja inmobiliaria han reducido en casi un año el salario medio que debían destinar las familias españolas para comprar un piso antes de la crisis, hasta caer cerca de los siete años al cierre de 2009, según los últimos datos del Banco de España.

Antes de que la desconfianza se propagara en los mercados financieros, una vivienda media (93,75 metros cuadrados) costaba el salario medio de casi ocho años, que disminuyó a los 7,5 años en 2008.

En términos anuales, los hogares destinaron el 29% de su renta bruta disponible a financiar la compra de vivienda durante el cuarto trimestre de 2009, más de 12 puntos porcentuales menos que en el mismo periodo del año anterior (41,6%). En este sentido, la cifra alcanzada se sitúa en niveles inferiores a los de 2005, cuando la renta bruta de las familias que se dedicaba a este fin se situó en el 36,4%.

La cantidad que las familias destinaron a la compra de vivienda siguió incrementándose a lo largo de 2008, al tiempo que lo hacía el euríbor, el tipo de referencia de la mayoría de las hipotecas en España, que llegó a alcanzar su máximo en el mes de julio (5,393%). Sin embargo, el porcentaje de la renta para la compra de vivienda cayó en el último trimestre de 2008, tras haberse situado en el máximo del 52,8% entre julio y septiembre, en consonancia con los últimos descensos de los tipos de interés y la progresiva reducción del Euríbor, que cerró el 2008 en el 3,452%.

Siguiendo la tónica, el importe medio de las hipotecas sobre viviendas bajó un 15,8% en octubre en relación a igual mes de 2008, hasta situarse en 113.882 euros, según datos del Instituto Nacional de Estadística (INE).

Las familias españolas que adquirieron una vivienda en el tercer trimestre del año destinaron el 29,8 por ciento de sus ingresos brutos anuales a esa compra. Lo que podría parecer mucho, es en realidad casi trece puntos menos que en el mismo periodo del año anterior (42,5%), según el Banco de España. Si no contamos las deducciones fiscales actuales (nos podemos desgravar el 15% de las aportaciones hipotecarias anuales, con un máximo de 9.015 euros), el esfuerzo realizado por las familias para comprar su casa sube al 36,9 por ciento.

Antes de que se modifiquen estos incentivos fiscales y contando las deducciones, las familias que compraron una vivienda entre julio y septiembre necesitarán los ingresos brutos de 6,9 años para pagar su piso o casa frente a los 7,7 años que se necesitaban en 2007, momento en el que los precios de la vivienda alcanzaron su máximo.

Teniendo en cuenta que al cierre del tercer trimestre el precio del metro cuadrado era de 1.903 euros (según datos del Ministerio de Vivienda), quienes compraron casa en ese periodo pagaron 178.406,2 euros por una vivienda tipo de 93,75 metros cuadrados, base sobre la que el Banco de España elabora su estadística. Tres meses antes dicho importe superaba los 180.000 euros, abaratamiento que se debe a una caída de precios que en el último año ha sido del 8 por ciento.

Según los datos históricos del organismo supervisor, el porcentaje de la renta bruta anual que las familias dedican a comprar su vivienda ha subido desde el mínimo del 20,1 por ciento alcanzado en septiembre de 1999 hasta el máximo de 42,5 por ciento al que ascendió en el tercer trimestre de 2008.

No todo son malas noticias, también hay algún dato que deja margen a la esperanza, por ejemplo que las deudas contraídas por las familias y empresas españolas se redujeron, respectivamente, el 0,3 y el 0,2 por ciento en noviembre frente a un año antes. Es decir, que son ya dos meses consecutivos lo que el endeudamiento desciende, según los datos facilitados por el Banco de España.

Así, la deuda que las familias españolas mantenían con las entidades financieras españolas en noviembre se situó en 908.272 millones de euros, un nivel similar al de junio del pasado año. De esos la mayor parte, 677.227 millones, correspondió a créditos para la adquisición de vivienda, que ha caído el 0,1 por ciento respecto al mismo mes del año anterior. Por lo que respecta a las empresas, su deuda se elevaba en noviembre a 1,3 billones de euros (1.313.952 millones), el 0,2 por ciento menos que un año antes.

En conjunto, la deuda de los sectores residentes en España -excluidas las administraciones públicas-, es decir, familias y empresas, alcanzaba en noviembre los 2,2 billones de euros, lo que supone más del doble del Producto Interior Bruto (PIB) español. Pese a este descenso, la deuda que las familias y empresas españolas mantienen con las entidades de crédito superaba a finales del pasado año en cerca del 40 por ciento a lo que tienen ahorrado.

En cuanto a las empresas, las deudas que mantenían con bancos y cajas en enero de 2009 fueron el 6,8 por ciento mayores que las de un año antes, pero fue sobre todo a partir de junio del pasado año cuando comenzó el descenso, que provocó la primera tasa negativa en octubre.

Los ciudadanos creen que las medidas de apoyo a la banca aplicadas por el Gobierno no repercuten en forma de más financiación a las familias, según un estudio realizado por la Agencia Negociadora. Y es que los créditos siguen sin llegar a las familias. En un sólo año, se ha multiplicado por 2,5 el porcentaje de españoles a los que se les ha denegado un préstamos hipotecario.

Junto al rechazo de peticiones de préstamos para compra de un piso, también ha seguido aumentando el porcentaje de entrevistados que ha tenido que retrasar el pago de la hipoteca al menos una vez en el último año, hasta alcanzar el 37% del total. Los analistas del informe Observatorio de Financiación Familiar aseguran que este dato es “consecuencia de la subida de los tipos de interés”.

El problema es que el Banco Central Europeo ya ha abierto la puerta a nuevas subidas del precio del dinero, pese a que algunos países estén “rezagados”. Precisamente, la Comisión Europea cree que España será el único país del euro que siga en recesión durante el próximo año.

Siete de cada diez españoles dedican al pago de la cuota mensual de sus préstamos y financiaciones más del 40% del total de los ingresos mensuales del hogar familiar. Si bien este dato supone un descenso –ya que se sitúa cuatro puntos porcentuales por debajo en relación a la anterior oleada–, el bolsillo aún no se llena: el grupo de entrevistados que afirma tener dificultades para llegar a fin de mes constituye cerca de la mitad de la población sujeta a préstamo hipotecario. Según los resultados, más del 40% de los hogares entrevistados cuenta con algún miembro que ha perdido su empleo durante el último año.

El 43% del ahorro de las familias españolas, unos 299.209 millones, permanecía depositado hasta septiembre en las denominadas cuentas a la vista, es decir, aquellas que no ofrecen remuneración o que prácticamente no abonan intereses, según datos del Banco de España. Esta cifra se ha incrementado en lo que va de año debido fundamentalmente a la necesidad de tener mayor liquidez disponible ante la incertidumbre que aún planea sobre la evolución económica, y al hecho de que la caída de los tipos de interés ha reducido el atractivo de los depósitos.

En concreto, en enero la tasa se situaba en el 39% y se mantuvo en el entorno del 40% durante marzo, abril y mayo. Sin embargo, a partir de junio el ahorro en este tipo de productos comenzó a aumentar, situándose en el 42% y en septiembre marcó el nivel más alto, un 43%. De hecho, el dinero que las familias tenían en cuentas a la vista en septiembre (299.209 millones) era casi la misma cifra que en junio (299.290), pero los depósitos alcanzaron en este mes la cifra más baja en lo que va de año, 396.271 millones.

Los expertos aseguran que muchos inversores prefieren mantener sus ahorros en estas cuentas para tenerlo disponible en lugar de renovar sus depósitos, que ahora ofrecen un tipo de interés sensiblemente inferior al de hace unos meses como consecuencia de la caída de los tipos y la menor necesidad de financiación de las entidades.

En concreto, el dinero que las familias tenían en cuentas a la vista se situó por debajo de los 270.000 millones de euros en agosto de 2008 y se mantuvo en este nivel hasta febrero de este año porque las entidades, que necesitaban liquidez, ofrecían importantes remuneraciones en los depósitos. Sin embargo, a partir de este mes el ahorro en las cuentas comenzó a aumentar y el de los depósitos a descender, tendencia que se ha mantenido hasta ahora apoyada por la decisión del BCE de mantener los tipos de interés en el 1% desde que los situó en este nivel el 7 de mayo.

No obstante, a pesar de este evolución, la remuneración de los depósitos sigue siendo más elevada que la de las cuentas, ya que en septiembre las cuentas tenían un tipo medio del 0,37%, frente al 2,94% que tenían los depósitos.

El interés que la banca española impone al crédito al consumo de las familias bajó en septiembre respecto al mes anterior, aunque todavía se mantiene por encima del 11 por ciento, según los datos publicados por el Banco de España. De este modo, los bancos, cajas, cooperativas y establecimientos financieros de créditos cobraron en septiembre una media del 11,02 por ciento TAE (tasa anual equivalente) por la concesión de créditos al consumo. En el mes pasado, el citado interés superó el 11 por ciento (11,17 por ciento), algo lo que no ocurría desde noviembre de 2008.

Durante el mes de septiembre, los bancos pidieron un tipo medio del 10,65 por ciento para un crédito al consumo, por debajo del 11,03 por ciento de agosto y del 11,34 por ciento de un año antes. Las cajas de ahorros también rebajaron en un año el tipo de un crédito al consumo desde el 13,16 por ciento hasta el 13,01 por ciento actual.

Los créditos para la adquisición de una vivienda son los que disfrutan de los tipos de interés más bajos y donde más se han notado los recortes de las tasas de la zona euro que el Banco Central Europeo (BCE) comenzó a aplicar en 2008. En concreto el BCE ha decido mantener, por sexto mes consecutivo, los tipos básicos de interés en la zona del euro en el 1 por ciento.

Así, para este tipo de préstamos los bancos ofrecieron en septiembre mejores condiciones que un mes antes, ya que ofrecían el 2,45 por ciento frente al 2,71 por ciento de agosto. Además, las entidades financieras dieron mejores condiciones que las cajas, que lo hicieron en el 2,97 por ciento. Para el conjunto del sector, la media fue del 2,82 por ciento, por debajo del 2,99 por ciento de agosto.

En cuanto a los créditos concedidos para otros fines distintos a la adquisición de una vivienda y al consumo, la media de las entidades financieras fue en septiembre del 5,68 por ciento TAE, frente al 7,79 por ciento de un año antes. Los bancos cobraron de media el 5,72 por ciento, menos que el 7,96 por ciento de septiembre de 2008. Las cajas, por su parte, situaron la media del sector en el 5,53 por ciento, por encima del 5,52 por ciento de agosto y del 5,44 por ciento de julio.

Además, en septiembre aumentó el tipo medio que las entidades aplican en la concesión de créditos inferiores al millón de euros a las empresas, ya que fue del 4,60 frente al 4,44 por ciento de agosto. En el caso de los créditos de más de un millón de euros a las empresas, la tasa media en el noveno mes del año fue del 2,25 por ciento.

El nuevo Gobierno de Japón ha suspendido una serie de medidas de estímulo económico valoradas en 2,93 billones de yenes (21.620 millones de euros) del presupuesto extra para el año fiscal 2009 elaborado por el anterior Ejecutivo. La decisión del nuevo Gobierno de Yukio Hatoyama responde a las promesas del Partido Democrático (PD), vencedor en las elecciones generales del 30 de agosto, de recortar gastos innecesarios y destinar más dinero a programas sociales.

Los planes del Gobierno son emplear esos 2,93 billones de yenes en otros programas considerados por el Partido Democrático más relevantes, como las ayudas a familias con niños, que requerirán 7,1 billones de yenes (52.363 millones de euros) del presupuesto general del próximo año fiscal.

La cantidad que será trasvasada a otras políticas es parte del fondo de 14,7 billones de yenes (108.452 millones de euros) que integran el presupuesto adicional destinado al año fiscal 2009, que concluirá en marzo de 2010. Los cambios anunciados se producen después de que el Ejecutivo de Hatoyama revisara un total de 600 programas financiados con el presupuesto extra.

El presupuesto adicional para el ejercicio fiscal 2009 fue presentado el pasado abril por el Gobierno de Taro Aso, del Partido Liberal Demócrata (PLD), derrotado en los últimos comicios, e iba destinado a financiar medidas de estímulo fiscal para salir de la crisis.

Las familias con dificultades para llegar a fin de mes alcanzaron el 60% en 2008, tras incrementarse 3,2 puntos porcentuales desde el 56,8% registrado un año antes, según se desprende de la 'Encuesta de Condiciones de Vida' publicada por el Instituto Nacional de Estadística (INE).
De este modo, las familias en dificultades alcanzaron niveles sólo vistos en los años 2004 y 2006. Además, hay que tener en cuenta que puesto que la encuesta se realizó entre los meses de abril y junio, no recoge la fase más profunda de la recesión, con lo que el porcentaje de hogares con problemas para acabar el mes sería probablemente superior al 60% en la segunda mitad de 2008.

Las familias con mayores problemas para afrontar sus pagos el pasado año fueron las canarias, con un 78,3%, seguidas de las andaluzas (69,9%), murcianas (67,3%), castellano-manchegas (65,9%), extremeñas (64,4%), catalanas (61,4%), cántabras (61,2%) y valencianas (60,6%). Por debajo de la media, los hogares más afectados se localizaron en Galicia (59,6%), Madrid (56,7%), Ceuta y Melilla (54,8%), La Rioja (54,7%), Baleares (53,7%), Castilla y León (51,6%), Asturias (43,3%), País Vasco (41,6%), Aragón (41,1%) y Navarra (37,4%).

Además, el 19,6% de la población española estaba bajo el umbral de pobreza relativa -60% de los ingresos medios- sin considerar la posesión de la vivienda, tasa que se reduce al 15,5% si se considera el valor de alquiler imputado.