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El nuevo banco constituido por Cajastur, Caja Extremadura y Caja Cantabria realizará una ampliación de capital de 2.622,2 millones de euros para realizar el canje por el negocio bancario de las tres entidades, indicó la entidad. De este importe, 980 millones corresponderán al nominal y 1.642,2 millones a la prima de emisión.

Los consejos de las tres cajas han convocado sus asambleas el 29 y el 30 de junio para decidir sobre el proyecto de segregación, que contempla el traspaso en bloque de los elementos patrimoniales del negocio bancario de cada una de ellas a favor de Effibank, denominación provisional del nuevo banco constituido.

La ampliación de capital del banco se destina a la entrega del paquete accionarial a cada caja según el contrato de integración del 13 de abril. Así, Cajastur tendrá un 66% del accionariado, Caja Extremadura un 20% y Caja Cantabria un 14%.

La ampliación de capital se articula en una emisión de 980 millones de acciones con un valor nominal de 1 euro por título y una prima de emisión media de 1,67 euros, que es diferente en cada caja al tener en cuenta indicadores de gestión y calidad de activos, entre otros factores.

El negocio bancario de Cajastur se valora en 1.759,643 millones de euros, por el que recibe 646,8 millones de acciones, con una prima de emisión de 1.112,843 millones de euros. El negocio bancario de Caja de Extremadura se valora en 457,409 millones de euros, por el que recibe 196,0 millones de acciones, con una prima de emisión de 261,409 millones de euros. Por su parte, el negocio bancario de Caja Cantabria se valora en 405,153 millones.

Con el traspaso en bloque del negocio bancario, Effibank recibe los activos, los pasivos y los medios humanos y materiales vinculados a la explotación de dicho negocio bancario de cada caja. A tenor de la Ley de Cajas, las entidades pasan a realizar dicha actividad por vía indirecta.

Banca Cívica ha dado un paso importante y decisivo en la configuración del nuevo banco que componen Cajasol, Caja Navarra, Caja de Burgos y CajaCanarias, después de que las Asambleas Generales de estas entidades hayan aprobado por amplia mayoría el proyecto de Segregación de su negocio financiero a favor de Banca Cívica. Previamente a la aprobación, el Consejo de Administración de Banca Cívica dio el visto bueno al citado proyecto de segregación el pasado mes de marzo, y de la Junta General de Accionistas.

Esta aprobación supone que el banco se hace con todos y cada uno de los activos y pasivos de las entidades del grupo, es decir, el negocio financiero y todos sus recursos humanos, técnicos y administrativos, con la excepción de los activos y pasivos que están adscritos a la Obra Social y de las acciones de las cuatro Cajas que conforman el grupo.

Además, las entidades segregadas ceden en exclusiva a Banca Cívica la titularidad de los signos distintivos de las Cajas (marcas, nombres comerciales, nombres de dominio, etc.) para todo el negocio segregado, manteniendo las Cajas el uso de los distintivos en el ámbito de sus obras sociales.

Una vez aprobada la segregación, Banca Cívica acelerará el proceso de salida a bolsa, en el que ya ha dado pasos importantes con el fin de culminar sus planes de recapitalización presentados por la entidad al Banco de España.

De esta manera, completará su propósito de cotizar en los mercados, cumpliendo holgadamente con las exigencias marcadas por el máximo regulador, según comunica la entidad, ya que el banco dispone de un ratio de core capital superior al 8,1 por ciento. En esta línea, Banca Cívica ya ha nombrado a Credit Suisse, como coordinador global de la colocación, y Morgan Stanley como joint-bookrunner.

El Consejo de Administración de Caja España-Duero ha aprobado el calendario para la integración de la entidad con Unicaja, que contempla la convocatoria de sendas asambleas generales en la primera semana de septiembre, el día 1 ó el 3, a fin de sellar de forma definitiva el proceso.

En el caso de Caja España-Duero, la integración debe ser aprobada por una mayoría cualificada de los miembros de la asamblea, es decir por cuatro quintos.

El Banco de España ha dado como fecha tope septiembre para que ambas entidades terminen el proceso de integración.

Asimismo, el Consejo de Administración de Caja España-Duero ha aprobado por mayoría, con una abstención, el plan de recapitalización de este banco, que pasa por que la entidad traspase a éste casi todos sus activos, que a finales de 2010 estaban valorados en 45.671 millones de euros.

Lo que no traspasará al nuevo banco será la sede de la entidad, es decir, el Edificio de Botines de León, obra del Arquitecto Antonio Gaudí, el fondo de la Obra Social, el Monte de Piedad, y el patrimonio artístico móvil que tiene es decir cuadros etc.

Aunque se estima que lo que traspasará al banco está valorado en casi 45.000 millones de euros, la entidad está pendiente de que concluya la auditoría externa que han encargado de cara a confirmar estos datos y que se prevé que esté lista a primeros de julio.

Caja España-Duero concluyeron su proceso de fusión el pasado octubre, y desde finales de marzo están en negociaciones para una integración, que finalmente será con Unicaja, con la que crearán un banco conjunto, aunque respetará su carácter de caja de ahorro.

Unicaja, hasta el momento apartada de la guerra de los depósitos, se ha lanzado a pelear por la liquidez en la oficina con un cargamento de depósitos de entre el 4,04% y el 4,51% en tasa anual equivalente (TAE), a plazos entre 18 y 36 meses.

Hay diferentes plazos y con diferentes características. El Depósito Creciente Récord a 18 meses ofrece el 4% TAE; a 24 meses, renta el 4,25%, y a 36 meses, el 4,51%. Las características comunes a los tres depósitos son sus importes mínimo y máximo, de 12.000 y 300.000 euros, respectivamente.

La novedad radica en que Unicaja, hasta ahora la caja con un core capital más elevado (del 13%), haya saltado al ring y haya comenzado a disputarse el pasivo. La entidad malagueña, que está en proceso de fusión de Caja España-Duero, es una de las pocas que tiene acceso a los mercados mayoristas.

La pasada semana, La Caixa comenzó a comercializar un depósito a una rentabilidad del 4%. El plazo es de 12 meses, el importe mínimo es de 20.000 euros. Este depósito solo estará disponible hasta el 31 de mayo y la liquidación de intereses es a vencimiento.

Esta batalla ha llevado al Ministerio de Economía a poner en marcha una nueva normativa para penalizar a las entidades financieras que saquen al mercado productos con una excesiva rentabilidad.

Según el proyecto, los depósitos a más de tres meses que paguen un rendimiento anual superior al euríbor medio a seis meses más 150 puntos básicos (100 equivalen a un punto porcentual) ponderarán por el doble a la hora de calcular las aportaciones al Fondo de Garantía de Depósitos.

El decreto ley que modifica la Ley de Cajas de Ahorros de Andalucía para adaptarla a los cambios introducidos en la legislación estatal por el Real Decreto-Ley 11/2010, aprobado esta semana en Consejo de Gobierno de la Junta, entrará en vigor hoy viernes tras ser publicado en el Boletín Oficial de la Junta de Andalucía (BOJA) el jueves.

En dicho decreto ley, se contempla que las cajas de ahorros dispondrán de tres meses para adaptar sus estatutos y reglamentos y, a su vez, la adaptación de la asamblea general y de los demás órganos de las entidades a las normas contenidas en este decreto ley se realizará dentro de los dos meses siguientes al de la aprobación de los estatutos y reglamentos de las cajas, salvo en el caso de las entidades que en la fecha de entrada en vigor del decreto ley se encuentren ene el período transitorio tras un fusión, las cuales llevarán a cabo la adaptación de sus órganos en la renovación parcial que corresponda efectuar tras la finalización del período transitorio.

Esta reforma de la norma reduce la representación pública, refuerza la capitalización y limita las retribuciones de los directivos de las cajas, que no podrán superar en ningún caso el sueldo del presidente de la Junta, mientras que en los bancos no se establece limitación, al no tener competencias la comunidad autónoma.

La nueva norma también refuerza la profesionalización de la gestión al establecer la imposibilidad de simultanear un puesto en los órganos de gobierno de las entidades con un cargo político electo o un alto cargo en la Administración, para lo que se establece un plazo máximo de tres años.

La Junta propondrá a los grupos parlamentarios para que se tramite como proyecto de ley en el Parlamento andaluz, donde espera las aportaciones de los partidos políticos.

El decreto ley andaluz regula las figuras de Sistemas Institucionales de Protección (SIP); el ejercicio indirecto de la actividad de las cajas a través de bancos, y la transformación en fundaciones que gestionen la obra social.

Estos modelos deberán acordarse por una mayoría reforzada, de dos tercios, en asamblea general. En el caso de las dos primeras opciones (SIP y bancos), la autorización corresponde a la Consejería de Economía, siendo los plazos máximos de notificación de la autorización de tres y seis meses, respectivamente, mientras que la tercera será autorizada por el Consejo de Gobierno, en un período máximo de seis meses desde la presentación de la solicitud.

Además, en el caso de los SIP, la caja presentará trimestralmente ante la Consejería una memoria relativa a las actividades llevadas a cabo para la ejecución del contrato de integración.

Unnim pedirá al Fondo de Reestructuración Ordenada Bancaria (Frob) que participe como accionista en Unnim Banc por importe de 400 millones de euros si no consigue cerrar una alianza con otras cajas, según ha informado la entidad, que en caso de que no fructifique una integración también tramitaría el préstamo del FROB por 200 millones que negoció a finales de 2010.

El consejo de la caja producto de la fusión de Caixa Sabadell, Terrassa y Manlleu ha aprobado y enviado al Banco de España el plan de recapitalización detallado que deben remitir todas las entidades que hayan incluido entre sus opciones el recurso al FROB.

La caja dirigida por Jordi Mestre ha destacado que su prioridad es cerrar una alianza con otro grupo de cajas para recapitalizarse en los 568 millones que necesita para cumplir con la nueva normativa financiera española, que le exige un 10% de capital principal para septiembre.

Si no lo consigue, vehiculará su actividad financiera a través del banco Unnim Banc y pedirá al FROB los 600 millones citados --400 en forma de capital accionarial y 200 en forma de préstamo a través de una emisión de preferentes--.

El consejo de Unnim ha convocado asamblea anual para el 26 de mayo, la primera desde el relevo en la dirección, con Jaume Ribera como presidente y Jordi Mestre como director general. Unnim también ha introducido otros cambios en su estructura organizativa "para afrontar la situación de mercado y seguir avanzando en el cumplimiento de los objetivos estratégicos".

El presidente de Bankia, Rodrigo Rato, ha advertido que algunas fusiones pueden "no ser viables" y fracasar, y auguró nuevos procesos de concentración animados por las mayores exigencias de capital.

En su intervención en el XVIII Encuentro del sector financiero, organizado por Deloitte y ABC, Rato vaticinó que el tamaño de las entidades seguirá aumentando porque la crisis ha acelerado los procesos y no porque estén forzadas por las circunstancias.

El exdirector gerente del FMI también avisó de que la regulación financiera internacional es "preocupante" porque ignora que el negocio minorista no fue el origen de la crisis. Y teniendo en cuenta que el negocio de la banca española es minorista, parafraseando el chiste bromeó con que "ingleses, franceses y alemanes" querrían ser clientes de las entidades españolas "si supieran lo que pagamos por nuestros créditos y lo que nos pagan por nuestros ahorros".

En cuanto a Bankia, inmersa en su próxima salida a bolsa, el exministro de Economía con el PP aseguró que el mercado valora la importancia de participar en un proyecto como ése y hacerlo "ahora", ya que sugirió que no va a haber oportunidades similares en el corto plazo.

De forma más general, explicó que las cajas están ante una gran transformación, por la concentración de entidades, la reducción de oficinas y los importantes saneamientos tras la expansión crediticia vivida "especialmente desde 2004". Sin embargo, el presidente de Bankia insistió en que todos esos cambios, que en algunos casos lleva la transformación de cajas en bancos, deben preservar algunas características como el compromiso social valorado por su utilidad o la cercanía con el cliente.

Recordó que hace un año calculó en el mismo encuentro que de las 45 cajas de ahorros que había quedarían unas 15 ó 20, y "el tiempo ha demostrado que no eran cifras alejadas de la realidad", añadió.

El consejo de administración de Caja España-Duero ha aprobado por unanimidad la creación de una entidad bancaria al que podrá aportar, en su momento, todo o parte de su negocio. Según ha informado la entidad financiera en una nota de prensa, Caja España-Duero mantendrá su modelo de caja de ahorro generadora de Obra Social.

Caja España-Duero está en trámites para una posible integración con Unicaja, una iniciativa que deberán aprobar en sus respectivos consejos de administración, que celebrarán de forma simultánea el próximo 14 de abril a las 17.30 horas.

La entidad castellano y leonesa ha informado en la nota de prensa que la iniciativa de crear una entidad bancaria ha sido adoptada en el marco de las medidas de reforzamiento financiero presentadas al Banco de España y en cumplimiento de lo establecido en el Real Decreto 2/2011.

Esta fórmula está diseñada como un instrumento de la entidad, para flexibilizar la adaptación al contexto actual de nuevos requerimientos normativos de capital y en línea con la tendencia del sector, ha añadido la nota de prensa.

Caja España-Caja Duero será la única entidad fundadora de este banco, pudiendo hacer partícipes en el futuro a otras instituciones de crédito.

La idea es que la Caja España-Duero vuelque todo su negocio al banco que ha aprobado crear, a excepción de lo que tiene en la Sociedad Madrigal Participaciones, el principal instrumento de cooperación de las seis cajas de ahorro de Castilla y León.

La idea es que, en caso de que lleguen ambas cajas a un acuerdo, sus bancos se integren en un Sistema Institucional de Protección (SIP), e incluso que mantengan ambas entidades, un asunto que esclarecerá Evaristo del Canto en el Consejo de Administración, anunciado para el 14 de abril.

De momento, tampoco ha precisado al consejo el porcentaje de representación que tendrá cada una de las cajas en la entidad que creen, si bien todo apunta a que estará en torno al 35 y 65 por ciento, a falta de concretar los detalles.

El pasado 28 de marzo, concluyó el plazo para que las entidades de ahorro que incumplían los requisitos de solvencia marcados por el Gobierno presentaran un plan de viabilidad al Banco de España.Este último prolongó el plazo para estas dos entidades hasta el próximo 16 de abril, con el fin de darles margen para una negociación

El Banco de España está tanteando el interés de Santander, BBVA, La Caixa, Popular y Sabadell en la Caja de Ahorros del Mediterráneo (CAM) después de que la entidad alicantina solicitara el respaldo público tras fracasar el proyecto de fusión de Banco Base.

El organismo que preside Miguel Ángel Fernández Ordóñez trata de encontrar con premura una solución para la CAM, que podría pasar a corto plazo por la entrada del FROB en el capital, para posteriormente propiciar su integración en un grupo solvente y con suficiente balance para asumir la entidad sin ver significativamente deteriorados sus ratios.

El supervisor y la Confederación Española de Cajas de Ahorros (CECA) mediaban desde la semana pasada para enjugar las discrepancias entre Cajastur y la CAM respecto a la valoración de activos de la alicantina cuyo deterioro del crédito ha hecho naufragar el proyecto para crear la tercera caja española por volumen de activos, tras La Caixa y Bankia.

El Banco de España recibió ayer la petición de respaldo del Fondo de Reestructuración Ordenada Bancaria (FROB) formulada por la CAM, sin hacer público el importe solicitado, después de que el regulador requiriese a las cuatro entidades que iban a formar Banco Base que le remitieran inmediatamente su nueva estrategia.

Entre los primeros puestos de los candidatos con más probabilidades para asumir la CAM también figura La Caixa, aunque se encuentra muy centrada en el proceso de consolidación de Caixabank en los mercados, especificaron las fuentes.

El eventual éxito del Banco de España en encontrar pareja a la CAM contribuiría a despejar las posibles dudas de los mercados internacionales respecto a su capacidad de encarar la reestructuración financiera en España y la viabilidad de las fusiones entre cajas de ahorros aprobadas hasta ahora, indicaron.

El instituto emisor español considera la intervención como la última opción y no toma el control de las entidades a no ser que detecte una situación de solvencia que impida el mantenimiento de la operativa y funcionamiento normal de la entidad.

El valor de las fusiones y adquisiciones del sector financiero acometidas a escala mundial alcanzó en 2010 los 50.000 millones de euros, un 37,5% menos que en el ejercicio anterior, debido a la reducción del número de intervenciones gubernamentales, pues el valor de las operaciones entre entidades privadas aumentó en 5.000 millones de euros, según un informe de PwC.

El estudio destaca que la reestructuración del sector bancario fue una de los principales factores de la actividad del mercado el pasado año. Así, señala que cinco de las veinte mayores operaciones del ejercicio fueron protagonizadas por compañías españolas y destaca la compra por el Banco Santander del 70% del banco polaco Zachodni WBK por más de 3.000 millones de euros.

Para la consultora, la necesidad de obtener capital fue el catalizador de gran parte de las operaciones, al mismo tiempo que algunas ventas representaron una oportunidad para los bancos compradores. También destaca el incremento de la participación del capital riesgo en el mercado y el hecho de que las compañías de seguros y los gestores de activos representaran objetivos atractivos para la generación de economías de escala.

Además, remarca una caída del 55% en el cuarto trimestre del año, cuando alcanzó los 9.500 millones de euros, una cifra que contrasta con los 21.200 millones logrados en el trimestre anterior. Aunque subraya que la mayor operación de este periodo fue la nacionalización de Allied Irish Bank por 3.800 millones de euros, una acción sin la cual el sector de la banca podría haber cerrado el trimestre por debajo de los 2.000 millones de euros, algo que no ocurre desde 2003.

Respecto al sector seguros, el estudio afirma que está inmerso en un "necesario" proceso de consolidación y que las nuevas opciones estratégicas conducirán hacia un repunte de la actividad del sector en el mercado de las transacciones.

Por otra parte, el análisis sostiene que la búsqueda del crecimiento, la regulación y las firmas de capital riesgo impulsarán las transacciones del sector financiero a lo largo de 2011.